병원 뚫으면 소모품 매출이 계속 쌓이는 구조

✅ 그로쓰리서치 기업탐방 프리뷰 좋은 비즈니스 모델을 가진 기업이 아직 저평가되어 있을 때가 투자 기회라고 생각함. 특히 고객 확보 이후 경쟁사로 쉽게 바뀌지 않고, 제품을 계속 재구매하면서 반복매출이 쌓이는 구조라면 시간이 지날수록 성장이 누적될 가능성이 큼. 00000가 이런 모습을 만들어가는 중임. 00000의 내시경 시술기구는 의사들의 제품 전환비용과 품목별 인허가가 진입장벽으로 작용함. 병원에 제품이 채택되면 시술 때마다 사용되는 일회용 소모품 특성상 반복매출이 발생하는 구조임. 실제로 과거 경쟁사가 사실상 독점하던 시장에 진입해 현재 점유율을 20~30%까지 끌어올린 상황임. 국내 시장에만 머무르는 기업도 아님. 전방 시장은 2025년 약 25.8조원에서 2032년 약 40.5조원까지 성장할 것으로 예상되고, 00000는 이미 FDA 허가 13개 품목과 47개국 50여 개 바이어를 확보하며 해외 진출 기반을 마련하고 있음. 국내에서는 장비와 소모품을 함께 공급해 병원을 선점하고, 해외에서는 미국 직수출과 글로벌 업체 ODM을 동시에 추진 중임. 병원에 한번 진입하면 소모품 매출이 반복적으로 쌓이고, 이를 더 큰 글로벌 시장으로 확장하고 있다는 점이 핵심으로 보임. 앞으로 해외 매출 확대와 제품 채택 증가가 실제 실적에 어떻게 반영될지 지켜볼 만한 기업임. ✅ 독립리서치 그로쓰리서치