비에이치아이(083650)는 세계 1위라는 타이틀이 사실인 회사다.

사업이 꺾였다고 보기도 어렵고, 2026년 실적 역시 회사 역사상 중요한 전환점이 될 가능성이 있다. 다만 지금은 기대감만으로 판단할 구간은 아니다. 반기보고서에서 신규수주 누계와 수주잔고의 질을 먼저 확인해야 한다. 신규수주가 실제 매출과 이익으로 이어질 수 있는지, 특정 프로젝트나 고객에 대한 의존도가 과도하지 않은지도 함께 봐야 한다. 세계 1위 지위와 사업의 생존력은 분명한 강점이다. 그렇다고 현재 주가가 그 강점을 얼마나 선반영했는지는 별개의 문제다. 반기보고서 확인 뒤 실적의 지속성과 수주 전환 속도를 기준으로 다시 판단한다.